martes, 4 de octubre de 2016

El Volumen Climático Trilero

Como ya sabréis los habituales del blog, por Tradingpulsar han pasado ya la gran mayoría de indicadores técnicos "clásicos", lógicamente los más conocidos y utilizados. Pienso que es el momento de dar cabida a nuevas creaciones o desarrollos que, sin tener el renombre o popularidad de los anteriores, en mi opinión se merecen una oportunidad para demostrar su valía. Y me gustaría empezar por un indicador, el Volumen climático Trilero, creado por Miguel Ángel Castillo Moreno, un estudioso de los mercados que ya os recomendé seguir hace tiempo.


Recordad que los indicadores de volumen cuantifican el combustible del mercado, lo que mueve los precios. Ejemplos de este tipo de indicadores técnicos son el MFI o índice de flujo de dinero, el oscilador Chaikin, el flujo de dinero de Chaikin, el On Balance Volume (OBV) o la Acumulación/Distribución, todos ellos ya veteranos en el mundillo del trading y el análisis técnico. 

Este nuevo indicador técnico de volumen que nos ocupa apareció por primera vez en el blog de Miguel Ángel en abril del año pasado, si bien él lo venía desarrollando anteriormente y bebe de varias fuentes. Como comenta su propio autor, la principal inspiración vino de la idea de Oliver Vélez, una leyenda del trading que ya pasó por el blog. A continuación os dejo los enlaces correspondientes:

-Bolsatrilera, el Volumen Climático Trilero


Concepto

Un volumen climático se representa con una barra de volumen cuyo tamaño dobla al tamaño de velas precedentes en un periodo de 10 días. Suelen ser un síntoma de reversión del precio, pero esto no ocurre muy a menudo ni con total claridad. Para que una vela sea volumen climático de giro del precio tiene que venir precedida de una marcada tendencia alcista o bajista. Esto os sonará bastante de otros indicadores, es lógico que para marcar una reversión, el precio venga con un movimiento fuerte previo, sino estaríamos ante un rango lateral. Podéis repasar el concepto del volumen en esta entrada del blog:

-Tradingpulsar, el volumen

¿Pero que ocurren con las velas que siendo climáticas no son necesariamente una señal de reversión del precio? En ese caso se han de considerar zonas de soporte o resistencia, ya que los volúmenes anormales suelen ser señal o bien de acumulación, o bien de distribución, respectivamente. Si el volumen se aproxima a una resistencia con un volumen anormal sin poder quebrarla, se ha producido una distribución por parte de la mano fuerte, que se ha quitado de encima el activo en cuestión vendiendo a quien compra en euforia, el que no está al tanto de la situación. Y viceversa, el volumen anormal en zonas de soporte no quebradas indica acumulación por parte de la mano fuerte, que compra de nuevo a quien normalmente vende en pánico, el no profesional.

En una vela alcista, se toma siempre como referencia el máximo y cierre para trazar una linea imaginaria de tope de precio, al contrario en una vela bajista donde la referencia son el cierre y el mínimo. No confundáis el concepto de volumen climático con las velas equivolumen, estas se representan en el mismo gráfico del activo y difieren en su cálculo respecto a aquel.

Operativa

Lo veréis más claro en el ejemplo del gráfico inferior del Santander:


Puede ocurrir, y de hecho pasa a menudo, que nos encontremos varias barras de volumen climático consecutivas. La interpretación es diversa dependiendo de donde se encuentre el precio. Como muestra, en el siguiente gráfico de OHL tenemos varias barras consecutivas con el título en caída libre:


Si esa descarga climática se hubiera producido en zonas altas del precio, osea en un gráfico con una tendencia alcista con pocas dudas,sería una distribución, y además bastante descarada. Como la descarga se produce con una bajada continua del precio, con muy alta probabilidad estamos ante una descarga de pánico que está llegando al fin de ese movimiento bajista, todo el papel se soltó y ya no queda más, por lo menos a corto plazo. Poco después, tenemos en el gráfico de OHL otra serie consecutiva de barras climáticas. Esta vez, al producirse en zona de precios baja, lo podríamos considerar una acumulación.

En mi modesta opinión, la mayor utilidad de este indicador, aparte obviamente de indicarnos volúmenes anormales de contratación, es su capacidad de detectar la compra en euforia y la venta en pánico, los techos y los suelos de mercado. En mi opinión, utilizándolo en un mercado como el de las acciones, con esa gran relevancia del factor volumen debido a la propia idiosincrasia de los activos, es donde podemos sacarle mayor provecho.

Una virtud de este indicador es su facilidad de interpretación, genera señales de una manera muy clara y sencilla, yo en concreto creo que indicadores como el A/D, el OBV o el Chaikin pecan a veces de señales un poco difusas, quizás su representación clásica sea la causante. Aparte inducen a experimentar añadiéndoles medias móviles o buscando incluso figuras gráficas, algo que creo desacertado en mi humilde opinión. El volumen climático en cambio es parecido a un trigger o disparador, la vela climática es muy concreta e inequívoca, y si añadimos la información pertinente buscando resistencias o soportes, nos encontramos ante una herramienta muy potente para incorporar a nuestro sistema de trading. Os dejo a continuación otro par de gráficos con el indicador:



Código

Aquí tenéis el código de este indicador, de momento solo para la plataforma ProRealTime:

----------------------------------------------------------------------------------------------

Rem volumen climatico trilero

mivolumen=Average[10](volume[1])
a=(2*mivolumen)
if volume>a then
volumeC=volume
else
volumeC=0
endif

return volumeC coloured (255,0,0) as "VC",volume-volumeC as "VOL"

---------------------------------------------------------------------------------------------

Ya para acabar, os recomendaría seguir a Miguel Ángel en su perfil de twitter y a través de su blog. Aparte de la posibilidad de aprender gracias a su trabajo desinteresado analizando valores y desarrollando indicadores técnicos, os aseguro que pasaréis un buen rato.

-Twitter: @castillomorenom

-Web: http://bolsatrilera.blogspot.com.es/

12 comentarios:

  1. Un honor tener esta referencia en este blog.
    Me ha encantado colaborar contigo Manuel.
    Aquí me tienes para lo que quieras menos para dinero jajaja.

    Un abrazo.

    ResponderEliminar
    Respuestas
    1. JAJAJAJA

      El placer es mio amigo, como ya he comentado antes el contenido de calidad siempre va a tener cabida en el blog. Espero que esta sea la primera de nuestras colaboraciones por supuesto.

      Abrazos

      Eliminar
  2. Respuestas
    1. De momento no hay versión para mt4.
      De todas maneras,comentarte (como ya hablé con Manuel),el volumen solo es útil para el mercado de acciones,en el Forex (donde está expecializada la plataforma mt4)no vale.
      Sea como sea,el código está totalmente disponible para si algún alma caritativa que sepa programar en mt4 quiere hacerlo.

      Eliminar
    2. Ernesto,

      Como acertadamente comenta Miguel Ángel, la plataforma MT4 está orientada al mercado de divisas. La plataforma MT5 en cambio si abarca el mercado de acciones aparte de tener alguna característica adicional.

      Aquí tienes un enlace con una explicación magistral sobre las diferencias entre ambas plataformas:

      https://www.forexboat.com/metatrader-4-vs-5/

      Bienvenido al blog

      Eliminar
  3. Pues la verdad es que desconocía este indicador y me parece bastante interesante. El hecho de cuantificar el llamado volumen climático me parece un gran añadido a otros referentes sobre el volumen, entiendo que como comentáis, funcionará óptimamente con las acciones.

    Un saludo.

    ResponderEliminar
  4. El concepto de volumen climático de Oliver Vélez tiene su aquello.A mí también me cuadra con el estudio que hizo Cárpatos con los volúmenes al que llegó a la conclusión de que las buenas subidas y bajadas se producen con poco volumen,osea volvemos a lo mismo, cuando aparecen volúmenes anormales se acaba la gasolina tanto en subida como en bajada.
    Muchas gracias por tu comentario Mario.

    ResponderEliminar
    Respuestas
    1. No hay de qué Miguel Angel.

      Por cierto, tu blog un lujo, enhorabuena y gracias por tu curro crack.

      Saludos.

      Eliminar
  5. Gran artículo muy interesante sobre todo después de ver a IAG y otros el viernes.

    ResponderEliminar
  6. bene caballero soy Jose especulata, saludos os sigo os leo siempre que puedo a ambos.

    ResponderEliminar
    Respuestas
    1. Este comentario ha sido eliminado por el autor.

      Eliminar
    2. Jose Luis, bienvenido al blog, un placer verte por aqui.

      Saludos

      Eliminar